Плохое качество активов казахстанских банков продолжает играть ключевую роль в тех проблемах, что преследуют банковский сектор страны. К такому выводу пришли участники третьей сессии конференции Fitch, прошедшей в конце апреля в Алматы.
Заключительная сессия ежегодной конференции Fitch Ratings по традиции была посвящена банковскому сектору Казахстана (о первых двух сессиях читайте Fitch-2019: О рисках экономики и слабости тенге). О главных проблемах в этом секторе рассказал директор аналитической группы по финансовым организациям Fitch Ratings Дмитрий Васильев.
«Объемы предоставленной банкам государственной поддержки в 2017 году — I квартале 2019 года были существенными и составили свыше Т5,3 трлн (13,9 млрд долларов, 8,8% от ВВП Казахстана за 2018 год). В то же время небольшой размер банковского сектора может ограничить вероятную стоимость дальнейшей поддержки. Суммарный кредитный портфель банковского сектора на конец 2018 года составил 23,5% от ВВП», — сказал Васильев.
По словам спикера, Fitch считает, что «на фоне продолжающейся расчистки банковского сектора слабое качество активов у казахстанских банков по-прежнему является наиболее важным фактором, определяющим их рейтинги устойчивости, и мы рассматриваем проблемы с качеством активов как основную причину недавних финансовых сложностей у ряда казахстанских банков».
Проведенный агентством анализ банков, на которые приходиться 60% активов сектора, выявил объемы проблемных активов. Кредиты третьей стадии качества (обесцененные) и второй (необесцененные, но с существенным увеличением кредитного риска) по МСФО9 (международный стандарт финансовой отчетности) в среднем составляют 20% и 9% от кредитного портфеля на конец 2018 года. Поэтому банкам в конечном итоге может потребоваться создать дополнительные резервы по этим кредитам.
Вместе с тем, отмечает Fitch Ratings, ряд банков имеет ограниченные возможности для проблемных кредитов, а также недостаточную прибыль для резервов, на которую негативно влияет существенный объем начисленных, но не полученных в денежной форме процентов.
У банков с наиболее высокой долей проблемных активов, унаследованных от предыдущих периодов, ситуация может быть существенно хуже, о чем свидетельствует объем недавнего выкупа проблемных активов с баланса второго по величине банка в Казахстане — «Цеснабанка». Около 85% его кредитов были переданы государству или были существенно дорезервированы, что указывает на очень слабое качество активов, сказал Дмитрий Васильев.
Остальные показатели кредитоспособности в секторе: прибыльность, капитализация и ликвидность — на приемлемом уровне, но сектор является очень неоднородным.
По его мнению, половина сектора (по объему кредитного портфеля) — это более устойчивые финансовые организации или банки в иностранной собственности, которые могут рассчитывать на поддержку капиталом от своих материнских банков в случае необходимости.
«Другая половина — банки меньшего размера или более финансово слабые, в том числе несколько банков с очень значительными объемами проблемных активов, унаследованных от предыдущих периодов. На них, вероятно, будет делаться акцент в рамках дальнейшей расчистки или консолидации сектора в ближайшие годы», — сказал Васильев.
По его словам, сейчас на казахстанском рынке ещё не закончилась фаза слияний и поглощений. Мелкие банки с долей рынка меньше 2% будут объединяться.
«Мелкие банки — в зоне риска. Возможно, они станут объектом для консолидации банковского сектора. Они будут с кем-то сливаться, консолидироваться, укрупняться. Когда у банка доля рынка 1-2%, ему сложно конкурировать по ценам. Особенно когда в банковском секторе есть доминирующий игрок: у Halyk Bank порядка 30% рынка, он может влиять на цены. Мелкие банки вынуждены брать те цены, которые им предлагают. У них фондирование дороже. Постепенно их выживаемость оказывается под вопросом просто потому, что такова структура сектора. Надо либо наращивать клиентскую базу, либо укрупняться», — резюмировал он.
Вести дискуссию в рамках этой сессии участникам было непросто, так как заявленный в программе представитель Национального банка Республики Казахстан так и не появился на этой сессии. Поэтому обсуждение часто сводилось к рассуждениям, основанных на мнениях экспертов.
Не исключением стала и дискуссия по вопросу ставок депозитов, который сформулировал модератор круглого стола, старший директор аналитической группы по финансовым организациям Fitch Ratings Александр Данилов: стоит ли ждать снижение ставок по вкладам?
Он привел в пример Россию, где на фоне смягчения денежно-кредитной политики наблюдалось снижение процентных ставок по депозитам. Кроме того, отметил Данилов, у банков сейчас избыток ликвидности: денег в распоряжении больше, чем спрос на них.
По словам председателя правления Forte Bank Гурама Андроникашвили, ставки по депозитам физических лиц могут пойти вниз. Но это касается в первую очередь местной валюты.
«Если говорить о ставках в долларах, то сегодня все банки предлагают ставку примерно 1%. Она уже является достаточно низкой по сравнению со ставками, которые можно получить в банках за рубежом. И маловероятно, что она изменится», — высказал свое предположение Гурам Андроникашвили.
А заместитель председателя правления Halyk Bank Мурат Кошенов, считает, что «есть максимальная ставка, которую устанавливает Фонд гарантирования депозитов, в то же самое время по корпоративным депозитам ставка ещё ниже и это создает проблему».
«Есть компании в Казахстане, которые имеют возможность размещать депозиты за рубежом. Поэтому существует риск того, что часть валютных средств просто утекает из Казахстана за рубеж», — сказал он.
Далее, продолжая дискуссию об оздоровлении банковского сектора, коснулись вопроса потребительского кредитования, где имеются свои подводные камни, а именно — рост кредитования стал опережать доходы населения.
Мурат Кошенов высказал мнение, что в этом направлении появится перспектива только при условии, если население получит уверенность в доходах и инфляция будет снижаться.
С ним согласился Александр Данилов. Он привел параллель с ситуацией в России: «Казахстану стоит присмотреться к тем последствиям, которые были в России, чтобы не наступить на те же грабли. В России банки хитрят, чтобы заполучить клиента, чтобы нарастить кредитный портфель. Если клиент платит по кредитам уже 50% от своего дохода, то банк предлагает ему перекредитоваться за счет удлинения срока кредита и небольшого снижения ставки. В итоге клиент остается в рамках тех же 50% от ежемесячного платежа, но выплата долга растягивается на годы. В России люди уже берут у банка деньги на 10 лет на покупку телевизора или на отдых за рубежом, и это нонсенс».
А вот в Fitch пока не видят «кристаллизации рисков» в этой области. «Рост кредитования примерно совпадает с ростом доходов населения. Большой закредитованности не происходит», — резюмировал директор аналитической группы по финансовым организациям Fitch Ratings Дмитрий Васильев.
Баке
:)))
Какой смысл от дискуссий и заумных слов в безнадежной ситуации? Поупражняться в софистике? Типа, «Полупустое есть то же, что и полуполное. Если равны половины, значит, равны и целые. Следовательно, пустое есть то же, что и полное».
Не ожидал, что в этом преуспеют господа из Fitch Ratings: то у них рейтинг банковского сектора на уровне В, т.е. говоря их же языком рейтинг на уровне "класс спекулятивный (т.е. об инвестициях речи идти не может), существенно недостаточный уровень кредитоспособности" (после этого рейтинг будет уже на уровне преддефолтного-дефолтного, или простым языком говоря - ни в коем случае не стоит доверять обладателям такого рейтинга, в общем ж...ейый рейтинг), и риски инфляции признают высоким, и в то же время заявляют, что "...Рост кредитования примерно совпадает с ростом доходов населения...".
Теперь вроде понятно кого имел в виду Задорнов когда говорил, что американцы такие тупые...